德宾沃森值怎么看

Question

如题所述

Answer 1

德宾沃森值这么看：值为2.0表示在样本中未检测到自相关。从0到小于2的值表示正自相关，从2到4的值表示负自相关。

杜宾-沃森（DW）统计是对自相关在统计数据的残差中回归分析.Durbin-Watson统计值总是在0到4之间。显示正自相关的股票价格表明昨天的价格与今天的价格正相关，因此，如果股票昨天下跌，也可能是今天下跌。

另一方面，一种具有负自相关的证券，随着时间的推移，会对自身产生负面影响，因此，如果它昨天下跌，那么它今天上涨的可能性就更大。Durbin-Watson统计量的公式相当复杂，但它包含了一个普通函数的残差最小二乘回归在一组数据上。下面的示例说明如何计算此统计信息。

Durbin-Watson统计的基础知识：

自相关，也称为序列相关 ，在分析历史数据时，如果不知道如何查找，可能会成为一个重大问题。例如，由于股票价格从一天到另一天往往不会发生太大的变化，因此从一天到下一天的价格可能具有高度的相关性，尽管在这一观察中几乎没有有用的信息。

为了避免自相关问题，金融学中最简单的解决方法就是简单地将一系列的历史价格转换成一系列的百分比价格变化。自相关可用于技术分析，它最关注的是证券价格的趋势以及它们之间的关系，使用图表技术来代替公司的财务状况或管理。技术分析师可以利用自相关来观察过去的价格对未来价格的影响。