利率市场化后,银行将差别化经营,不同的银行同一种币种和档期将会执行不同的利率,同一银行相同的币种、相同的档期可因存款金额的大小有几种存款利率档次。如此,实力强、信用度高、服务优及电子化程度高的银行存款利率可能略低一些,因为这些银行大多经营管理严谨科学,风险低,存款的安全系数高。而实力较弱的商业银行则可能用高利率吸引储户,这样才能吸收到存款。普通市民既可以选择高利率银行以期获得高息,也可为保险起见选择利息不高但有实力、风险小的银行。
利率市场化后,银行对个人的消费贷款利率也将实行市场化。不同的人,从银行获取贷款的利息也将不同,个人信用程度记录将在消费信贷中发挥越来越大的作用。银行完全按照贷款人的信用状况及职业、学历等综合情况决定每个人的贷款利率,如没有不良信用记录,且学历较高、有固定职业的消费者,不但可以轻易地从银行贷到款且利率可能很低,信用良好者将受到市场更多的青睐。从国外实行利率市场化的经验来看,利率市场化后,银行存款利率一般会提高,贷款利率则会下降,老百姓将会得到更多的实惠。
此外,利率市场化将对个人消费产生重要影响。追求利润的最大化是资本的本质特征,当市场利率在低位运行时,人们往往会加大即时消费的力度,从而有力地激活消费市场。而市场利率在高位运行时,一般会减少物质消费而加大投资力度,个人资金流向产业市场的可能性增大,以追求较高的利息收入和资金回报率。通过利率市场化,可以充分发挥利率在资金合理配置中的作用,企业和个人行为都将与利率的涨落更加紧密地相连。
随着利率市场化稳步推进,利率改革将加剧银行业的竞争,银行必须通过议价能力和负债管理能力提升、非价格竞争手段的运用来加以应对,从而提升银行业的盈利水平:
商业银行要在利率市场化的过程中不断提高资产负债管理能力,同时提升服务质量,通过增加非价格竞争的手段以应对利差收窄的压力;加大金融创新力度,加快业务创新步伐,拓展业务经营空间、客户市场领域,不断开掘新的效益增长点,实现经营结构、客户结构和收益结构的多元化;加强市场营销创新、产品创新、服务创新、金融工具创新等,改变传统的金融营销理念,力争以独有的特色和优势业务赢得市场和客户。
利率市场化势必会加大商业银行面临的利率风险、流动性风险和信用风险,但同时也为商业银行带来良好的发展机遇。利率市场化对商业银行的一个重要影响是使其获得了对存贷款的定价权。然而,经过多年的利率管制,我国的商业银行已经习惯了利率管制体制下利率的定价机制,这便对商业银行的风险管理能力提出了更高的要求。我国商业银行必须积极开展金融产品定价机制的建设,加快存款定价机制、贷款定价机制、服务定价机制和授权定价机制等的完善。