成交量与持仓量能够反映市场的资金情况,成交量,是资金进场的意愿。持仓量,是资金留在场内的意愿。
成交量和持仓量的变化,反映资金进出场情况:持仓量不断上涨,成交量不断增加,表明资金积极入场的表现;持仓量不断上涨,成交量不见明显增加甚至缩小,表明资金分歧非常大,多头空头都主动进场。
当持仓量到达或者接近合约主力持仓量峰值时,往往迎来变盘。因为持仓量达到历史峰值时,往往就是双方力量都用尽的时候,这时要结合K线走势,是底部盘整,还是头部形成。
总的来说,持仓量是资金沉淀量的体现,是资金进场的意愿,这种量会有峰值,所以有衰竭的时候,成交量极大的表明这一种情况;成交量是资金入场交易的方式,成交量活跃,价格不变,则是短线资金进进出出,短线资金活跃的时候往往是在缩量盘整突然突破之时出来的,博取短线收益。
当成交量不足,持仓量较大,接近历史峰值时,也是进场资金逐渐枯竭的时候,在历史峰值的持仓量下,缩小的成交量体现着维持价格的动力已经有所衰竭。
也就是说当成交量活跃,持仓量变化不大,价格震荡时,这一段行情的趋势往往还不会结束,每一段行情的结束,都会在缩小的成交量和比较高的持仓量里迎来变盘。
当持仓量接近峰值,已经表明没有更多的资金维持目前的价格,如果是上涨趋势,那么维持上涨的资金已经接近枯竭,那么资金也就剩下了平仓。这时,要么空头平仓止损导致价格加速上涨,要么多头止盈导致价格回落。